Bölüm 232 Tarife Kararı Yaklaşırken Güneş Enerjisi Stokları YTD'de %40 Arttı

Güneş enerjisi stokları, beş yılı aşkın süredir devam eden baskının ardından iyi tanımlanmış bir düşüş eğiliminin üzerine çıkarak net bir teknik değişim gösteriyor. UBS analisti Catherine Gordon, güneş enerjisi stoklarındaki artışı düşen verimlere ve yenilenen politika ivmesine bağlıyor. Haziran ayının ortasından sonuna kadar yapılacak olası bir Bölüm 232 tarife duyurusu, First Solar'ın liderliğinde ralliyi körüklüyor. UBS Solar basket (UBXXSOL) şu anda yılbaşından bu yana %40 artış gösterdi. Gordon, UBXXSOL'u daha yükseğe çıkaran şeyin ne olduğuna dair daha fazla bağlam sağladı: Temiz teknoloji isimleri Salı günü yine daha iyi performans gösteriyor; güneş enerjisinin yükselişi ve getirilerin düşmesiyle birlikte daha spekülatif büyüme sepetleri de öne çıkıyor. UBS Solar Basket'in (UBXXSOL) şu anda %33 mtd yükselişiyle arka plan genel olarak destekleyici oldu. First Solar, stok trafiğe sahip, öne çıkan bir firmadır.

268$ civarında seyrediyor ve yakın vadede Bölüm 232'ye ilişkin olası bir tarife duyurusu beklentisiyle yükselişini sürdürüyor. Bugün erken saatlerde Windham, Toyo Solar'ı bir görüşmede ağırladı; şirket bunu orta mı gösterdi? geç mi? Tarifelerin yanı sıra minimum ithalat fiyatını da içeren tedbirlerin yer aldığı Bölüm 232'nin zamanlaması Haziran olabilir. Ayrıca yerli üretim yatırımlarının tarife yükümlülüğüne mahsup edilmesi için de kullanım alanı bulunmaktadır. Hakim dinamik, beklenen politika güncellemesine ivme kazandırarak "söylentileri satın alın ve haberleri satın alın" olmuştur. S232'nin ötesinde, First Solar (FSLR) için bir sonraki önemli katalizör muhtemelen 2. çeyrek kazanç çağrılarına ilişkin sipariş yorumları olacaktır. Nextracker'ın (NXT) hala çekirdek olarak görülmesiyle birlikte, diğer yerlerde güneş enerjisi kompleksinin bazı kısımlarında olumlu hava sürüyor

tutuyor. Konut tarafında SolarEdge (SEDG) ve Enphase Energy'deki (ENPH) keskin hareketlerle ilgili sorular oluştu. Enphase'in katı hal transformatörüyle ilgili son duyurusu kısa süreli bir sıkışmaya neden olmuş gibi görünüyor. Ancak bu, aralarında Schneider Electric ve ABB'nin de bulunduğu çok sayıda elektrikli ekipman üreticisinin hâlihazırda benzer teknolojileri takip ettiği farklı bir gelişme olarak görülmüyor. Bu çerçevede konut rallisi zayıflamaya karşı savunmasız görünüyor. Geçen ay, Goldman analisti Brian Lee müşterilere "Kamu hizmeti ölçeğindeki talep, fiyat dalgalanmaları nedeniyle dirençli kalırken, konut konaklamalarında zorluklar yaşanıyor ancak daha temiz kanal koşulları var" dedi.